EDX pozyskuje 76 mln USD od SBI Holdings w miarę ekspansji instytucjonalnej giełdy kryptowalut

Operator giełdy kryptowalut skierowanej do klientów instytucjonalnych, EDX Markets, pozyskał 76 milionów dolarów w rundzie finansowania serii C prowadzonej przez japońskie SBI Holdings, ogłosiła firma w poniedziałek. Pozyskanie środków podkreśla utrzymujące się zapotrzebowanie instytucji na regulowaną infrastrukturę rynkową, mimo że szersza aktywność venture capital w obszarze aktywów cyfrowych pozostaje bardziej stonowana niż podczas boomu w 2021 roku.

EDX poinformowało, że planuje wykorzystać środki na rozszerzenie oferty handlu spot, clearing i rozliczeń, wprowadzenie nowych produktów oraz zwiększenie swojej obecności międzynarodowej. Giełda prowadzi amerykańską platformę spot dla klientów instytucjonalnych oraz singapurską platformę kontraktów futures perpetual przeznaczoną dla kwalifikujących się instytucjonalnych klientów spoza USA.

Kluczowe wnioski

• EDX Markets zabezpieczyło 76 milionów dolarów w rundzie serii C prowadzonej przez SBI Holdings, wspierając rozwój swoich usług spot, clearingowych i rozliczeniowych dla klientów instytucjonalnych.
• Firma prowadzi zarówno amerykańską giełdę spot dla instytucji, jak i singapurską platformę kontraktów futures perpetual, celując w różne segmenty globalnych instytucji.
• Momentum finansowe EDX występuje pomimo słabszych wolumenów obrotu aktywami cyfrowymi i nadal ostrożnego rynku venture capital w porównaniu do poziomów z 2021 roku.
• Wśród inwestorów znajdują się już duże nazwiska z tradycyjnych finansów, takie jak Citadel Securities, Fidelity Digital Assets, Virtu Financial i Charles Schwab.
• Niedawne partnerstwa, w tym integracja z Ripple Prime, wskazują na rozszerzanie dostępu do płynności EDX poprzez kanały brokerskie prime dla instytucji.

Dlaczego runda serii C EDX ma znaczenie dla instytucji

Duże rundy finansowania w sektorze krypto są często ściśle powiązane z uczestnictwem w rynku i potrzebami infrastrukturalnymi. W przypadku EDX nacisk kładziony jest na „instalacje”, których zwykle wymagają działy instytucjonalne – realizację zleceń, procesy operacyjne związane z przechowywaniem aktywów oraz procesy rozliczeniowe i clearingowe – a nie na produkty skierowane do konsumentów.

Najnowsza runda EDX przypada na okres, w którym aktywność handlowa w krypto ochłonęła po wcześniejszych maksimach, a finansowanie venture capital pozostaje poniżej szczytu branży z 2021 roku. Mimo to sygnał inwestycyjny jest jasny: kapitał nadal płynie do podmiotów, które mogą wspierać udział instytucji, ponieważ w USA ewoluują przepisy, struktura rynku i praktyki zgodności.

EDX podkreśla również, że wykracza poza jedną ofertę. Łącząc wzrost handlu spot z możliwościami clearingowymi i rozliczeniowymi, firma pozycjonuje się jako bardziej kompletna platforma dla instytucji, które potrzebują kompleksowej realizacji transakcji i przetwarzania poukrywkowego.

Budowanie na istniejącym wsparciu inwestorów

EDX poinformowało, że seria C następuje po wcześniejszych inwestycjach tradycyjnych firm finansowych, w tym Citadel Securities, Fidelity Digital Assets, Virtu Financial i Charles Schwab. To zestawienie jest godne uwagi, ponieważ odzwierciedla ciągłe zainteresowanie uznanych uczestników rynku infrastrukturą krypto, nawet gdy ogólny kapitał venture capital jest mniej agresywny.

Inwestorzy firmy podkreślają również szerszą zmianę w podejściu instytucji do krypto. Zamiast bezpośrednio integrować się z fragmentarycznymi ekosystemami handlowymi, większi gracze często preferują platformy zaprojektowane wokół procesów instytucjonalnych – dostęp do płynności, gotowość operacyjną i kontrolę ryzyka, które łatwiej zintegrować z istniejącymi systemami.

Ekspansja napędzana partnerstwami i dostęp do płynności

EDX rozszerzyło również swoją obecność instytucjonalną w ciągu ostatniego roku dzięki strategicznym integracjom. W maju Ripple Prime zintegrowało się z EDX, umożliwiając klientom instytucjonalnym dostęp do płynności spot i kontraktów futures perpetual EDX za pośrednictwem platformy brokerskiej prime Ripple.

Zgodnie z ogłoszeniem EDX, partnerstwo obejmuje również plany wsparcia RLUSD jako aktywa rozliczeniowego i zabezpieczającego. Ten rozwój jest istotny, ponieważ sposób traktowania rozliczeń i zabezpieczeń może być decydującą zmienną operacyjną dla instytucji: wpływa na efektywność kapitałową, przetwarzanie transakcji oraz ogólną złożoność przenoszenia wartości przez infrastrukturę rynkową.

EDX poinformowało, że może przetwarzać dzienny wolumen obrotów sięgający 685 milionów dolarów, co sugeruje, że popyt na platformy wykonawcze klasy instytucjonalnej pozostaje nienaruszony, nawet jeśli ogólna aktywność rynkowa jest mniej gorączkowa niż w poprzednich cyklach.

Dla czytelników śledzących adopcję instytucjonalną kluczowym pytaniem jest, czy te integracje prowadzą do zrównoważonego wzrostu liczby onboardowanych klientów i głębszej płynności, a nie tylko do stopniowego dostępu poprzez partnerów. Strategia EDX wydaje się mieć na celu osadzenie się w ścieżkach dystrybucji brokerskiej prime – podejście, które może zmniejszyć tarcia dla instytucji, które już polegają na uznanych kontrahentach w zakresie łączności i zgodności.

Infrastruktura instytucjonalna nadal przyciąga kapitał

Seria C EDX jest częścią szerszego wzorca: inwestorzy nadal finansują firmy budujące infrastrukturę handlową, płatniczą i rozliczeniową, mimo mniejszego apetytu na ryzyko niż w 2021 roku.

Jako punkt odniesienia, Fortune donosiło, że mająca siedzibę w San Francisco firma Framework Ventures niedawno pozyskała 400 milionów dolarów na nowy fundusz celujący w technologie przełomowe, w tym sieci blockchain i zdecentralizowane finanse. Inne finansowanie powiązane z infrastrukturą również kontynuowano w tym samym okresie, o którym mowa w artykule, w tym:

• Fomo, startup skupiony na handlu cross-chain, pozyskał 75 milionów dolarów przy wycenie 550 milionów dolarów, według doniesień Cointelegraph.
• Trace Finance, który buduje opartą na stablecoinach infrastrukturę płatności transgranicznych i rozliczeń dla firm, pozyskał 32 miliony dolarów na rozbudowę swojej platformy, według doniesień Cointelegraph.

Podsumowując, działania te sugerują, że choć finansowanie venture capital w krypto może być wolniejsze niż w okresie szczytowym, inwestorzy są nadal skłonni stawiać znaczące zakłady na infrastrukturę, która może spełniać wymagania instytucjonalne – szczególnie tam, gdzie regulacje i projekt operacyjny zmniejszają niepewność dla większych kontrahentów.

Patrząc w przyszłość, inwestorzy powinni obserwować, czy plany ekspansji EDX przełożą się na mierzalny wzrost liczby nowych klientów instytucjonalnych, utrzymujące się wolumeny obrotów i szersze wsparcie rozliczeniowe/zabezpieczające poprzez partnerstwa takie jak Ripple Prime. Samo finansowanie jest tylko jednym kamieniem milowym; kolejnym testem będzie to, czy popyt instytucjonalny będzie dalej pogłębiał się na tyle, aby uzasadnić skalowanie działań w zakresie clearing, rozliczeń i rozwoju produktów.

Ten artykuł został pierwotnie opublikowany jako „EDX pozyskuje 76 mln USD od SBI Holdings w miarę ekspansji instytucjonalnej giełdy kryptowalut” w Crypto Breaking News – Twoim zaufanym źródle wiadomości o krypto, Bitcoinie i aktualizacjach blockchain.