Aave's TVL daalt met $8 miljard een dag na de $293 miljoen Kelp DAO hack

De totale vergrendelde waarde op gedecentraliseerd leenprotocol Aave daalde in het weekend met bijna $8 miljard nadat hackers achter de $293 miljoen Kelp DAO-exploit geld leenden op Aave, wat ongeveer $195 miljoen aan "slechte schuld" op het protocol achterliet en opnames triggerde.

Gegevens van DeFiLlama tonen aan dat de TVL van Aave daalde van ongeveer $26,4 miljard naar $18,6 miljard tegen zondag, waardoor het de toppositie als grootste DeFi-protocol verloor. 

De leningpools van Aave v3 voor USDt (USDT) en USDC (USDC) zijn nu voor 100% benut, wat betekent dat meer dan $5,1 miljard aan stablecoins niet kan worden opgenomen totdat er nieuwe liquiditeit arriveert of leningen worden terugbetaald. 

De daling van Aave's TVL toont aan hoe snel risico van een enkel beveiligingsincident zich kan verspreiden door de bredere, onderling verbonden DeFi-leningmarkt, wat mogelijk kan leiden tot een ernstige liquiditeitscrisis.

Het incident begon op zaterdag toen hackers 116.500 Kelp DAO Restaked ETH (rsETH) tokens ter waarde van ongeveer $293 miljoen stalen van Kelp DAO's LayerZero-aangedreven bridge en deze gebruikten als onderpand op Aave v3 om wrapped Ether (wETH) te lenen.

Crypto-analyseplatform Lookonchain zei dat de actie ongeveer $195 miljoen aan "slechte schuld" op Aave creëerde, wat bijdroeg aan het kelderen van de Aave (AAVE) token met bijna 20% van $112 op zaterdag om 18:00 uur UTC naar $89,5 ongeveer 25 uur later. 

Lookonchain merkte op dat enkele van de grootste crypto-walvissen die geld opnamen van Aave de MEXC crypto-exchange en Abraxas Capital waren met respectievelijk $431 miljoen en $392 miljoen.

Verschillende cryptonetwerken en protocollen gekoppeld aan rsETH of de LayerZero-bridge hebben het gebruik van de bridge gepauzeerd totdat het probleem is opgelost, waaronder DeFi-platform Curve Finance, stablecoin-uitgever Ethena en BitGo's Wrapped Bitcoin (WBTC).

Aave heeft verschillende rsETH-, wETH-markten bevroren

Kort na de Kelp DAO-exploit zei Aave dat het de rsETH-markten op zowel Aave v3 als v4 had bevroren om verdachte leningen te voorkomen en verklaarde later dat rsETH op Ethereum mainnet volledig gedekt blijft door onderliggende activa.

WETH-reserves blijven ook bevroren op Ethereum, Arbitrum, Base, Mantle en Linea, aldus Aave.

Dit incident markeert de eerste significante stresstest van Aave's "Umbrella" beveiligingsmodel, dat in juni 2025 werd geïntroduceerd om geautomatiseerde bescherming te bieden tegen slechte schulden van het protocol, terwijl gebruikers beloningen kunnen verdienen.

Gerelateerd: Aave DAO steunt V4 mainnet-plan in bijna unanieme stemming

Eerder deze maand ontdekte de Bank of Canada dat Aave slechte schulden in zijn v3-markt vermeed door overcolateralisatie, geautomatiseerde liquidaties en andere strategieën te gebruiken die risico's naar leners verschoven.

In opmerkingen aan Cointelegraph verdedigde Aave zijn liquidatiegebaseerde model en omschreef het als een kernveiligheidsmechanisme dat kredietverstrekkers beschermt terwijl het het nadeel voor leners beperkt.

Dit komt terwijl Aave op 6 april afscheid nam van zijn langstlopende DeFi-risicodienstverlener, Chaos Labs, na meningsverschillen over de richting van Aave v4 en begrotingsbeperkingen.

Magazine: Zijn DeFi-ontwikkelaars aansprakelijk voor illegale activiteiten van anderen op hun platforms?