Metaplanet привлекает $255 миллионов и планирует закупить Bitcoin на $531 миллион

Bitcoin Magazine

Metaplanet привлекает 255 миллионов $, планирует закупку Биткоина на 531 миллион $

Котирующаяся в Токио инвестиционная компания Metaplanet привлекла приблизительно 255 миллионов $ от глобальных институциональных инвесторов, ускоряя корпоративную стратегию, сосредоточенную на накоплении Биткоина, с дополнительными варрантами, которые могут поднять общее финансирование примерно до 531 миллиона $.

Капитал был привлечен путем размещения новых акций по цене 380 иен (2,39 $) каждая, что представляет небольшую премию к рыночной цене. 

Пакет финансирования также включает варранты с фиксированной ценой исполнения по 410 иен (2,57 $) за акцию, которые несут 10% премию к цене размещения и могут принести дополнительные 276 миллионов $ при полном исполнении до истечения срока в марте 2028 года, по словам генерального директора Саймона Геровича. 

Усилия по привлечению средств являются частью более широкого стремления компании расширить свою казну биткоина. Metaplanet заявила, что намерена выделить до 56,9 миллиарда иен, или около 357 миллионов $, на покупку дополнительного биткоина в период с апреля 2026 года по март 2028 года.

В настоящее время компания владеет 35 102 BTC стоимостью примерно 2,6 миллиарда $ по последним рыночным ценам. Эти активы помещают Metaplanet среди крупнейших корпоративных казначейств биткоина в мире, хотя все еще значительно отстает от лидеров отрасли, таких как Strategy и MARA Holdings.

Агрессивные планы Metaplanet по биткоину

Руководство Metaplanet обозначило агрессивные цели по накоплению. Компания стремится увеличить свои активы до 100 000 BTC к концу 2026 года и 210 000 BTC к концу 2027 года, что является частью стратегии позиционирования биткоина в качестве центрального элемента своего баланса и долгосрочной структуры капитала.

Помимо размещения акций и варрантов с фиксированной ценой, совет директоров компании также разрешил выпуск 100 миллионов новых «MS-варрантов».

Эти инструменты привязаны к модифицированной чистой стоимости активов компании, или mNAV, показателю, сравнивающему рыночную капитализацию компании со стоимостью ее активов в биткоине. 

Механизм позволяет исполнять варранты только тогда, когда акции Metaplanet торгуются выше определенного кратного этого показателя, структура, разработанная для обеспечения того, чтобы любая новая эмиссия акций увеличивала владение биткоином в расчете на акцию.

Компания также приостановила исполнение старых варрантов, представляющих до 210 миллионов акций, шаг, направленный на ограничение размывания и приоритизацию новой финансовой структуры, более тесно связанной со стратегией казначейства биткоина.

Не весь вновь привлеченный капитал пойдет на покупку биткоина. Согласно раскрытию информации компании, около 21,1 миллиарда иен (132 миллиона $) будет использовано для погашения заимствований по кредитной линии Metaplanet, в то время как примерно 6,3 миллиарда иен (39,5 миллиона $) будет выделено на поддержку бизнеса по генерированию дохода от биткоина, включая маржинальное обеспечение для андеррайтинга опционов.

В настоящее время Metaplanet поддерживает кредитную линию в 500 миллионов $, обеспеченную биткоин-залогом, с примерно 280 миллионами $ привлеченных средств по состоянию на 11 марта. Компания заявила, что стремится поддерживать заимствования ниже 10% от чистой стоимости активов своих владений биткоина для сохранения финансовой гибкости.

Акции Metaplanet выросли почти на 5% в понедельник, поскольку биткоин поднялся выше 73 000 $, отражая интерес инвесторов к компаниям, принимающим казначейские стратегии, напрямую привязанные к цифровому активу. 

Компания быстро расширила свои владения за последний год, увеличившись с менее чем 2 000 BTC в начале 2025 года до более чем 35 000 BTC сегодня.

На прошлой неделе компания объявила о планах выйти за рамки владения биткоином путем запуска двух дочерних компаний — Metaplanet Ventures и Metaplanet Asset Management — и раскрыла запланированные инвестиции в японского эмитента стейблкоинов JPYC Inc.

Компания заявила, что Metaplanet Ventures направит около 4 миллиардов иен (25 миллионов $) в ближайшие годы на поддержку стартапов, создающих финансовую инфраструктуру биткоина в Японии, включая кредитование, платежи, хранение, деривативы и инструменты соответствия.

На момент написания Биткоин торгуется около 74 000 $.

Ранее сегодня Strategy под руководством Майкла Сейлора купила еще 22 337 биткоинов за 1,57 миллиарда $, увеличив свои общие владения до 761 068 BTC. Средняя цена приобретения составляет 75 696 $ за монету, что дает владениям текущую рыночную стоимость около 50 миллиардов $.

Эта публикация Metaplanet привлекает 255 миллионов $, планирует закупку Биткоина на 531 миллион $ впервые появилась на Bitcoin Magazine и написана Micah Zimmerman.