Kurs AUD/JPY spada do około 103,15 podczas poniedziałkowej wczesnej sesji europejskiej. Dolar australijski (AUD) słabnie wobec jena japońskiego (JPY), ponieważ spowolnienie gospodarcze Chin pogłębiło się w listopadzie, a wzrost sprzedaży detalicznej i produkcji przemysłowej nie spełnił oczekiwań. Wszystkie oczy zwrócone są na piątkową decyzję Banku Japonii (BoJ) w sprawie stóp procentowych. Oczekuje się powszechnie, że japoński bank centralny ogłosi podwyżkę stóp procentowych do 0,75% na grudniowym posiedzeniu dotyczącym polityki monetarnej.
Sprzedaż detaliczna w Chinach wzrosła o 1,3% rok do roku (r/r) w listopadzie, w porównaniu do 2,9% w październiku, według poniedziałkowych danych Narodowego Biura Statystycznego (NBS). Odczyt ten okazał się gorszy od szacunków na poziomie 2,9%. Chińska produkcja przemysłowa wzrosła o 4,8% r/r w listopadzie wobec 4,9% wcześniej, poniżej konsensusu rynkowego wynoszącego 5,0%. Słabsza chińska konsumpcja i aktywność fabryczna mogą osłabić australijską walutę powiązaną z Chinami, ponieważ Chiny są największym partnerem handlowym Australii.
Analiza techniczna:
Na wykresie dziennym AUD/JPY notowany jest na poziomie 103,15. Para utrzymuje się znacznie powyżej rosnącej 100-dniowej EMA na poziomie 99,38, zachowując średnioterminowe nastawienie byków. Stały wzrost EMA podkreśla utrzymujący się popyt. Cena znajduje się powyżej środkowej linii Bollingera na poziomie 102,42 i poniżej górnego pasma na poziomie 104,42, sygnalizując trwającą presję byków bez nadmiernego rozciągnięcia. RSI na poziomie 60,04 pozostaje powyżej neutralnego poziomu 50 po złagodzeniu z ostatnich szczytów, wskazując, że momentum słabnie, ale nadal jest pozytywne.
Kontynuacja wzrostów wymagałaby zdecydowanego ruchu przez górne pasmo Bollingera na poziomie 104,42, aby rozszerzyć postęp. Przy spadkach, początkowe wsparcie pokrywa się ze środkową linią Bollingera na poziomie 102,42, podczas gdy 100-dniowa EMA na poziomie 99,38 służyłaby jako głębsze wsparcie. Pasma Bollingera nachylają się wyżej, utrzymując kierunkowe nastawienie w górę. RSI utrzymujące się w pobliżu 60 sprzyjałoby kupowaniu na spadkach; zsunięcie się w kierunku 50 mogłoby skierować cenę z powrotem w stronę środkowej linii.
(Analiza techniczna tego artykułu została napisana przy pomocy narzędzia AI)
Najczęściej zadawane pytania dotyczące dolara australijskiego
Jednym z najważniejszych czynników dla dolara australijskiego (AUD) jest poziom stóp procentowych ustalanych przez Rezerwę Banku Australii (RBA). Ponieważ Australia jest krajem bogatym w zasoby, innym kluczowym czynnikiem jest cena jej największego eksportu, rudy żelaza. Stan chińskiej gospodarki, jej największego partnera handlowego, jest istotnym czynnikiem, podobnie jak inflacja w Australii, tempo wzrostu i bilans handlowy. Nastroje rynkowe – czy inwestorzy podejmują bardziej ryzykowne aktywa (risk-on) czy szukają bezpiecznych przystani (risk-off) – są również czynnikiem, przy czym risk-on jest pozytywne dla AUD.
Rezerwa Banku Australii (RBA) wpływa na dolara australijskiego (AUD) poprzez ustalanie poziomu stóp procentowych, po których australijskie banki mogą pożyczać sobie nawzajem. Wpływa to na poziom stóp procentowych w całej gospodarce. Głównym celem RBA jest utrzymanie stabilnej stopy inflacji na poziomie 2-3% poprzez dostosowywanie stóp procentowych w górę lub w dół. Stosunkowo wysokie stopy procentowe w porównaniu z innymi głównymi bankami centralnymi wspierają AUD, a odwrotnie w przypadku stosunkowo niskich. RBA może również stosować luzowanie ilościowe i zacieśnianie, aby wpływać na warunki kredytowe, przy czym pierwsze jest negatywne dla AUD, a drugie pozytywne.
Chiny są największym partnerem handlowym Australii, więc stan chińskiej gospodarki ma główny wpływ na wartość dolara australijskiego (AUD). Kiedy chińska gospodarka ma się dobrze, kupuje więcej surowców, towarów i usług z Australii, zwiększając popyt na AUD i podnosząc jego wartość. Odwrotna sytuacja ma miejsce, gdy chińska gospodarka nie rośnie tak szybko, jak oczekiwano. Pozytywne lub negatywne niespodzianki w danych dotyczących wzrostu Chin mają zatem często bezpośredni wpływ na dolara australijskiego i jego pary.
Ruda żelaza jest największym eksportem Australii, stanowiącym 118 miliardów dolarów rocznie według danych z 2021 roku, z Chinami jako głównym odbiorcą. Cena rudy żelaza może być zatem czynnikiem napędzającym dolara australijskiego. Ogólnie rzecz biorąc, jeśli cena rudy żelaza rośnie, AUD również rośnie, ponieważ zwiększa się zagregowany popyt na walutę. Odwrotna sytuacja ma miejsce, gdy cena rudy żelaza spada. Wyższe ceny rudy żelaza zwykle prowadzą również do większego prawdopodobieństwa pozytywnego bilansu handlowego dla Australii, co jest również pozytywne dla AUD.
Bilans handlowy, który jest różnicą między tym, co kraj zarabia na eksporcie, a tym, co płaci za import, jest kolejnym czynnikiem, który może wpływać na wartość dolara australijskiego. Jeśli Australia produkuje bardzo poszukiwane towary eksportowe, jej waluta zyskuje na wartości wyłącznie dzięki nadwyżce popytu tworzonej przez zagranicznych nabywców dążących do zakupu jej eksportu w porównaniu z tym, co wydaje na zakup importu. Dlatego pozytywny bilans handlowy netto wzmacnia AUD, z przeciwnym efektem, jeśli bilans handlowy jest negatywny.
Źródło: https://www.fxstreet.com/news/aud-jpy-price-forecast-bullish-outlook-remains-intact-near-10300-despite-weak-china-data-202512150556
