- SEC verschuift handhavingsfocus naar fraudezaken en middelentoewijzing in FY2025.
- Het jaar zag 456 ingediende zaken en $17,9 miljard aan compensatie, met aangepaste totalen aanzienlijk lager.
- Focus breidt uit naar retailbescherming, cryptorisico's en grensoverschrijdende fraudehandhaving.
De U.S. Securities and Exchange Commission rapporteerde een verschuiving in haar handhavingsstrategie voor fiscaal jaar 2025, met de nadruk op fraudegerichte acties en een herbeoordeling van hoe middelen worden ingezet over zaken heen.
Tijdens het fiscale jaar eindigend op 30 september 2025 diende de Commissie 456 handhavingsacties in, waaronder 303 op zichzelf staande zaken en 69 vervolgadministratieve procedures. Deze acties pakten wangedrag aan zoals aanbodsfraude, handel met voorkennis, marktmanipulatie, openbaarmakingsschendingen en schendingen van fiduciaire plicht.
Het agentschap rapporteerde een totale geldelijke compensatie van $17,9 miljard. Na uitsluiting van bedragen geclassificeerd als "als voldaan beschouwd" en erfenisgeschillen verbonden aan de Robert Allen Stanford-zaak, toonden aangepaste cijfers echter $1,4 miljard aan terugbetaling en rente vóór vonnis en $1,3 miljard aan civiele boetes.
Daarnaast werd ongeveer $262 miljoen teruggegeven aan benadeelde investeerders, terwijl $60 miljoen werd toegekend aan 48 klokkenluiders. De Commissie registreerde ook 53.753 tips, klachten en verwijzingen, wat een stijging van 19% ten opzichte van het voorgaande jaar markeerde.
Verschuiving naar fraudegerichte handhaving
Functionarissen beschreven 2025 als een overgangsperiode gekenmerkt door een bewuste heroriëntatie op zaken waarbij directe beleggers schade wordt aangericht. De Commissie merkte op dat eerdere handhavingsinspanningen 95 acties en $2,3 miljard aan boetes omvatten gerelateerd aan schendingen van administratieplicht, waaronder communicatie buiten officiële kanalen, die geen directe beleggers schade identificeerden.
De huidige structuur geeft prioriteit aan fraudezaken, die vaak langere onderzoekstijdlijnen en grotere middelentoewijzing vereisen. De Commissie wees er ook op dat handhavingsacties zich zullen richten op individuele verantwoordelijkheid. Ongeveer twee derde van de op zichzelf staande zaken betrof individuen, wat een jaar-op-jaar stijging van 27% vertegenwoordigt, terwijl 119 personen werden uitgesloten van het dienen als functionarissen of directeuren van beursgenoteerde bedrijven.
Retailbescherming en marktintegriteitmaatregelen
Het handhavingsprogramma legde een grote nadruk op het beschermen van retailbeleggers. Acties omvatten zaken waarbij vermeende Ponzi-regelingen duizenden investeerders troffen en resulteerden in aanzienlijke financiële verliezen, evenals handhavingsacties tegen openbaarmakingsfouten en belangenconflicten in adviesdiensten.
De Commissie breidde ook haar toezicht uit op misbruikende handelspraktijken, waaronder spoofing en handel met voorkennis. Parallel werd in september 2025 een grensoverschrijdende taskforce opgericht om fraude aan te pakken die buiten de Verenigde Staten ontstaat maar binnenlandse markten beïnvloedt.
Het agentschap introduceerde een Cyber- en Opkomende Technologieën Eenheid om risico's aan te pakken die verband houden met blockchain, kunstmatige intelligentie en cyberbeveiliging. Handhavingsacties gedurende het jaar omvatten zaken waarbij vermeende cryptogerelateerde fraude, misleidende beleggingsaanbiedingen en misbruik van AI-gerelateerde claims betrokken waren.
Gerelateerd: Cryptofraude verliezen bereiken record van $11,37 miljard in FBI 2025-rapport
Disclaimer: De informatie gepresenteerd in dit artikel is uitsluitend voor informatieve en educatieve doeleinden. Het artikel vormt geen financieel advies of advies van welke aard dan ook. Coin Edition is niet verantwoordelijk voor enige verliezen opgelopen als gevolg van het gebruik van genoemde inhoud, producten of diensten. Lezers worden geadviseerd voorzichtigheid te betrachten alvorens enige actie te ondernemen gerelateerd aan het bedrijf.
Bron: https://coinedition.com/sec-highlights-fraud-centered-enforcement-in-fy2025-report/
