استیبل کوین چیست؟ توضیح کامل

استیبل کوین نوعی از توکن‌های کاربردی است که بر بلاک چین اتریوم یک ارز دیجیتال دیگر ساخته شده است. هدف اصلی آن ایجاد یک ارز دیجیتال است که ثابت باقی بماند و نوسان قیمت را تجربه نکند. استیبل کوین مزایای ارز دیجیتال مانند راحتی، حریم خصوصی و امنیت را ارائه می‌دهد، در حالی که قابلیت اطمینان و اعتماد مرتبط با ارز فیات سنتی را نیز فراهم می‌کند. این سکه‌ها معمولاً به ارزش دلار آمریکا گره خورده‌اند و ارزش ثابت 1 دلار را حفظ می‌کنند. 

از نظر تئوری، ارز دیجیتال بیت کوین، اولین ارز دیجیتال، برای استفاده به عنوان ذخیره ارزش ایجاد شد. با این حال، از آنجایی که به طور گسترده پذیرفته نشده و مقررات کمی در مورد آن وجود دارد، قیمت آن بسیار نوسان دارد، به طوری که به عنوان یک سرمایه‌گذاری حدس و گمان طبقه‌بندی می‌شود. 

اگر کسی بخواهد پول را با استفاده از فناوری ارز دیجیتال ذخیره کند بدون اینکه خود را در معرض نوسان قیمت مرتبط با بازار رمزارزهای باب روز امروزی قرار دهد، می‌تواند یک استیبل کوین قابل اعتماد را انتخاب کند. این استیبل کوین‌ها را می‌توان در هر دو صرافی متمرکز و صرافی غیر متمرکز دریافت کرد و جایگزینی امن و پایدار برای ذخیره ارزش در حوزه دارایی‌های دیجیتال ارائه می‌دهند. 

متمرکز در مقابل غیر متمرکز 

صرافی متمرکز متعلق به یک نهاد است و به شما امکان می‌دهد رمزارزهای باب روز را خریداری و بفروشید؛ از آنجایی که آن‌ها یک شرکت هستند، از نظر فنی توسط دولتی که به آن پاسخ می‌دهند تنظیم می‌شوند. از سوی دیگر، صرافی غیر متمرکز صرافی است که توسط یک شرکت اداره نمی‌شود. در عوض، آن‌ها توسط کد اجرا می‌شوند. تغییرات در صرافی فقط زمانی اتفاق می‌افتد که کد تغییر کند و دولت نمی‌تواند آن‌ها را کنترل، تنظیم یا حتی تعطیل کند. 

با استفاده از استیبل کوین، می‌توان با استفاده از یک صرافی غیر متمرکز از بلاک چین اتریوم به استیبل کوین، از آن استیبل کوین به ارز دیجیتال بیت کوین، از آن ارز دیجیتال بیت کوین و به استیبل کوین دیگری هر زمان که بخواهید معامله کرد. به این ترتیب، نیازی نیست کارمزد تراکنش زیادی پرداخت کنید، نیازی به انتظار طولانی ندارید، یا نگران ردیابی یا لغو تراکنش‌ها توسط دولت نیستید، همان‌طور که اگر از صرافی متمرکز استفاده می‌کردید باید انجام می‌دادید.

مزایای استیبل کوین

بیایید بگوییم یک نفر 100 بیت کوین به قیمت 100 دلار خریداری می‌کند، سپس به 10000 دلار در هر سکه می‌رسد، بنابراین آن شخص 50 بیت کوین را به قیمت 500000 دلار می‌فروشد و 50 تا از آن بیت کوین‌ها را به dai یا usdc که استیبل کوین هستند به مبلغ 500000 دلار معامله می‌کند و سپس آن را نگه می‌دارد تا بتواند با قیمت پایین‌تری بازخرید کند. این مانند یک حساب پس انداز ارز دیجیتال است. استیبل کوین‌ها همچنین هنگام سرمایه‌گذاری در پلتفرم‌هایی مانند AAVE یا Compound مفید هستند، جایی که می‌توان بهره از دارایی‌های رمزارزی کسب کرد، زیرا نیازی به نگرانی در مورد نوسانات قیمت نیست، 20% APR روی اتریوم مهم نیست اگر اتریوم نصف شود. با این حال، 20% APR روی استیبل کوین USDC شما عالی است. 

استیبل کوین چگونه کار می‌کند؟

استیبل کوین به دو روش کار می‌کند: وثیقه‌سازی یا از طریق مکانیزم‌های الگوریتمی، که به عنوان دستکاری قرارداد هوشمند نیز شناخته می‌شود. اول، وثیقه‌سازی ارز فیات به این معنی است که هر سکه توسط چیزی پشتیبانی می‌شود، در بیشتر موارد، یک دلار آمریکا. در برخی موارد، ارز فیات کشورهای دیگر مانند یورو یا حتی طلا، در واقع، برخی از شرکت‌های بزرگی هستند که استیبل کوین USDT خود را با استفاده از وثیقه‌سازی ارز فیات منتشر می‌کنند.

مزایای یک استیبل کوین وثیقه‌شده با ارز فیات این است که آن‌ها بسیار پایدار هستند، بسیار بیشتر از جایگزین؛ با این حال، آن‌ها مشکلاتی دارند. اولین مورد این است که پولی که برای هر کاربر لازم است نمی‌تواند سرمایه‌گذاری شود، که می‌تواند به معنای میلیون‌ها دلار برای آن شرکت باشد که بهره کسب نمی‌کند. مشکل دیگر این است که کسی در شرکت می‌تواند مقداری از آن وثیقه را اختلاس یا سرقت کند. یک مشکل آخر که tether با آن روبرو است این است که اثبات مالکیت کل مقدار وثیقه کار بیشتری می‌برد. بیایید به روش دوم برویم، زیرا قرارداد هوشمند برخی از استیبل کوین‌ها را به عنوان جایگزینی برای روش وثیقه‌سازی ارز فیات کنترل می‌کند؛ برخی از مردم این‌ها را سکه‌های پایدار پگ شده الگوریتمی می‌نامند.

اکنون، مزیت این روش این است که حسابرسی آن بسیار ساده است. یکی به کد قرارداد هوشمند نگاه می‌کند. مزیت دیگر این است که دارایی فیزیکی برای سرقت وجود ندارد؛ با این حال، برخی مشکلات می‌توانند بسیار بدتر به نظر برسند. استیبل کوین‌های کنترل شده توسط قرارداد هوشمند معمولاً بسیار پرنوسان‌تر هستند، صرفاً به دلیل نحوه کار آن‌ها، و کاری که آن‌ها انجام می‌دهند این است که باید عرضه سکه‌های خود را برای تنظیم قیمت دستکاری کنند.

اکنون، الگوریتم در میان هر استیبل کوین متفاوت است، اما سه الگوریتم اصلی وجود دارد؛ یکی مقدار سکه در کیف پول شما را هر بار که آن را بررسی می‌کنید تغییر می‌دهد تا ارزش تقریباً همان یک دلار باقی بماند، سیستم دوم از یک چاپگر پول و سیستم جایزه اوراق قرضه برای تنظیم قیمت به یک دلار استفاده می‌کند، سومی بسیار شبیه به دومی است. با این حال، از چیزی به نام کوپن‌ها استفاده می‌کند.

همچنین، ممکن است بخوانید: سرویس نام اتریوم: توکنومیکس ENS و توضیح مفصل

چگونه استیبل کوین بخریم؟

استیبل کوین‌ها در صرافی‌هایی که هم متمرکز و هم غیر متمرکز هستند خریداری و فروخته می‌شوند. خرید Tether یا Dai یا USDC در یک صرافی متمرکز مانند Coinbase یا Gemini آسان است. روش دیگر خرید چیزی مانند بلاک چین اتریوم در Coinbase، انتقال آن به کیف پول خصوصی شما و سپس استفاده از یک صرافی غیر متمرکز مانند uni-swap و معامله آن eth به یک استیبل کوین است.

همچنین، ممکن است بخوانید: Gemini در مقابل Coinbase | کدام بهترین صرافی ارز دیجیتال ایالات متحده آمریکا است؟

نکاتی که باید در مورد استیبل کوین در نظر داشت

استیبل کوین‌ها ویژگی‌های خوبی در اطراف خود دارند. در اینجا چند چیز وجود دارد که قبل از کنار گذاشتن کامل حساب پس انداز و ریختن تمام پس‌اندازها در یک استیبل کوین باید به خاطر بسپارید. اول نیاز به بیمه است. وقتی پول را در حساب پس انداز یا جاری بانک قرار می‌دهید، توسط دولت بیمه می‌شود، حداقل اگر در ایالات متحده آمریکا باشید، برخی از بانک‌ها بیمه FDIC دارند، به این معنی که آن‌ها تا 250000 دلار پول دزدیده شده یا از دست رفته از بانک را بازپرداخت می‌کنند.

استیبل کوین‌ها هنوز این مزیت را ندارند. اگر شرکتی که آن استیبل کوین را راه‌اندازی و اداره می‌کند ورشکسته شود، به احتمال زیاد نیاز به زمان بیشتری برای بازیابی تمام سرمایه‌گذاری دارید و دست خالی می‌مانید. اگر پول خود را در آن‌ها قرار می‌دهید، توصیه می‌کنیم محتاط باشید و همیشه تحقیقات خود را انجام دهید. 

استیبل کوین: نتیجه‌گیری 

در نتیجه، استیبل کوین‌ها به عنوان پلی بین ثبات ارز فیات سنتی و نوآوری رمزارزهای باب روز عمل می‌کنند. آن‌ها وسیله‌ای قابل اعتماد برای افراد فراهم می‌کنند تا در تراکنش‌های رمزارزی بدون نوسانات ذاتی مرتبط با دارایی‌های دیجیتال دیگر مانند ارز دیجیتال بیت کوین شرکت کنند. انتخاب بین صرافی‌های متمرکز و صرافی غیر متمرکز انعطاف‌پذیری را در ترجیحات معاملاتی آن‌ها به کاربران ارائه می‌دهد و پلتفرم‌های غیرمتمرکز خودمختاری بیشتر و کارمزد کمتری ارائه می‌دهند.

مزایای استیبل کوین زمانی آشکار می‌شود که کاربرد آن‌ها در معاملات و سرمایه‌گذاری و کسب بهره در پلتفرم‌هایی مانند AAVE یا Compound را در نظر بگیریم. پگ قیمت آن‌ها به یک ارزش پایدار، اغلب دلار آمریکا، ارزش‌گذاری ثابتی را تضمین می‌کند و آن‌ها را به یک ذخیره ارزش قابل اعتماد تبدیل می‌کند و تراکنش‌های یکپارچه را تسهیل می‌کند. علاوه بر این، استیبل کوین‌ها از مکانیزم‌های مختلفی مانند وثیقه‌سازی و فرآیندهای الگوریتمی استفاده می‌کنند، هر کدام با مجموعه‌ای از مزایا و چالش‌ها.

در حالی که استیبل کوین‌ها مزایای جذابی ارائه می‌دهند، کاربران باید احتیاط کنند و تحقیقات کاملی انجام دهند. برخلاف حساب‌های بانکی سنتی، استیبل کوین‌ها فاقد بیمه پشتیبانی شده توسط دولت هستند و آن‌ها را مستعد سلامت مالی شرکت صادرکننده می‌کند. در چشم‌انداز به سرعت در حال تکامل رمزارزهای باب روز، آگاه و هوشیار ماندن برای کسانی که در نظر دارند استیبل کوین‌ها را در استراتژی مالی خود ادغام کنند، ضروری است.