Kuld (XAU/USD) taastub $4633–$4632 piirkonnast ehk neljapäevasest madalaimast tasemest, millele jõuti esmaspäeval Aasia seansil, ja täidab suure osa nädalaselt moodustunud bearish lükkumisest segatud signaalide keskel. Wall Street Journal viitas asjasse kursuses olevatele ametnikele ja teatas, et piirkonna riigid kiiravad ülemaailmseid pingutusi, et viia USA ja Iraan tagasi läbirääkimiste lauale päevades pärast ülehelipäevaseid läbirääkimisi, mis lõppesid kokkuleppeta. See jätab uute diplomaatiliste algatuste võimaluse lahti ning ei aita USA dollari (USD) kasutada oma päevases kasvus saavutatud edu, mis osutub oluliseks teguriks, mis pakub kaupadele mõningast toetust. Põhitingimused aga nõuavad ettevaatusmeid enne mingit tähenduslikku ülespoole liikumist kalliste metallide suhtes.
USA asepresident JD Vance ütles, et ta pani lauale lõpliku ja parima pakkumise, kuid Iraan keeldus tingimustest nõustumast, mis viis patiseisu. Iraani riigimeedia ütles, et liialdatud nõudmised hävitasid lepingu võimaluse. Samas ütles USA president Donald Trump pühapäeval, et USA merevägi alustab Hormuzi väina blokeerimist, ohustades kahenädalast kaitsevaherahu. Lisaks tõstavad Iisraeli jätkuvad rünnakud Liibanonis ähvardust kesk-ida pingete uue eskaleerumisega, mis võib soodustada USD rolli reservvaluutana. See, koos ootustega, et suured keskpangad võtavad sõja tõttu tõusnud energiahindade tõttu rangeima stiili, võib piirata kuldse metalli ülespoole liikumist, kuna see ei anna tulu.
Tegelikult tõusis West Texas Intermediate (WTI) – USA nafta turuhinna standard – geopoliitiliste arengute reageerimisel tagasi $105 barreli kohta. Sellele lisandus reedel avaldatud andmete kohaselt, et USA inflatsioon tõusis märtsis peaaegu nelja aasta jooksul kõrgeimaks. USA Tööstatistika Büroo andmetel tõusis USA tarbijahinnaindeks (CPI) veebruarist 0,9% ja aastas 3,3%. See põhjustas investorite loobumise ootustest, et FED laskuks intressimäärasid sel aastal, ja nende üleminek potentsiaalsetele intressimäära tõusudele. Selle tulemusena tõusis USA riigivõlakirjade rentaablus uuesti ja kinnitati USD bullisuhet, mistõttu tuleb XAU/USD paari suhtes ettevaatlik olla enne agressiivsete bullisignaalide andmist.
XAU/USD 1-tunni diagramm
Kuld näib olevat haavatav, kuna päevaselt allapoole 100-tunni SMA-lt toimuvat murdumist on endiselt võimalik
Kaup säilitab lähitulevikus veidi bearish tooni, kuna see jääb 100-tunni lihtsa liikuvkeskmise (SMA) toetuspiiri alla. Lisaks jääb liikuvkeskmiste konvergentsi ja divergentsi (MACD) indikaator negatiivsesse tsooni, kuigi bearish lugemised on kokku tõmbunud. Samuti jääb suhteline tugevusindeks (RSI) keskjoone alla ligikaudu 44 juures, mis viitab allapoole survale, kuid vähenemas momendis.
Ülemises osas asub kohe vastupanu 100-tunni SMA juures umbes $4732,63 ja püsiv murdumine selle takistuse üle oleks vajalik praeguse allapoole kalduvuse leevendamiseks ning tugevama taastumise tee avamiseks. Teisalt võivad igasugused tagasitõmbumised praegusest tasemest tõenäoliselt panna kauplejaid jälgima eelmise päeva madalaimaid tasemeid ja lühiaegseid swing-trough-e (langusotsasid) järgmise potentsiaalse nõudluspiirkonnana.
(Selle artikli tehnilise analüüsi koostas AI tööriista abil.)
Kulda puudutavad sageli küsitavad küsimused (FAQ)
Kuld on mänginud inimkonna ajaloos olulist rolli, kuna seda on laialdaselt kasutatud väärtuse salvestamise ja vahetusvahendina. Praegu kasutatakse kulda peamiselt oma särama ja juveliiria valmistamiseks, kuid seda peetakse ka turvalise varana, st heaks investeeringuks turbulentsetel aegadel. Kuld on ka laialdaselt tunnustatud inflatsiooni ja valuutade depretsiatsiooni vastu kaitsevahendina, kuna selle väärtus ei sõltu konkreetsest väljaandjast ega valitsusest.
Suurimad kulda omavad institutsioonid on keskpangad. Turbulentsetel aegadel oma valuuta toetamise eesmärgil püüavad keskpangad oma reservide diversifitseerida ja kulda osta, et parandada majanduse ja valuuta tajutavat tugevust. Suured kulda reservid võivad olla riigi maksevõimetuse usalduse allikaks. Maailma Kulda Nõukogu andmetel lisasid keskpangad 2022. aastal oma reservidele 1136 tonni kulda, mille väärtus oli umbes 70 miljardit USA dollarit. See on kõrgeim aastaselt ostetud kogus alates andmete kogumise algusest. Tärsuvate majanduste keskpangad, näiteks Hiina, India ja Türgi, suurendavad oma kulda reservi kiiresti.
Kulda hind on pöördselt korrelatsioonis USA dollari ja USA riigivõlakirjadega, mis on mõlemad olulised reserv- ja turvalised varad. Kui dollari väärtus langeb, tõuseb tavaliselt ka kuld, mis võimaldab investoritel ja keskpangadel turbulentsetel aegadel oma varasid diversifitseerida. Kuld on ka pöördselt korrelatsioonis riskikategooria aktiividega. Aktsiate turu tõus tõmbab tavaliselt kulda hinda alla, samas kui riskikategooria turgude langus soodustab kulda.
Hinda saab mõjutada lai valik tegureid. Geopoliitiline ebastabiilsus või sügavat majanduskriisi kartmine võib kiiresti tõsta kulda hinda tema turvalise varana staatuse tõttu. Kuna kuld ei anna tulu, tõuseb selle hind tavaliselt madalamate intressimääradega, samas kui kõrgem rahatavu tõmbab kuldse metalli hinda alla. Siiski sõltub enamik liikumisi USA dollari (USD) käitumisest, kuna see vara on hinnatud dollarites (XAU/USD). Tugev dollari hoiab tavaliselt kulda hinda kontrolli all, samas kui nõrgem dollari tõenäoliselt tõstab kulda hinda.
Allikas: https://www.fxstreet.com/news/gold-bulls-seem-hesitant-as-failed-us-iran-talks-and-hawkish-fed-bets-support-usd-202604130428
